嗯...上个月某天下午，我正开会呢，手机震了吧。
一看，又是那个股份行的客户经理。
接起来果然，姐，我们新出一款分红型增额寿，演示利率能到3.5%。
我嗯嗯啊啊应付过去，挂了电话一数，这是她第五回给我推保险了。
哦。
这事儿我问了2个人，得到三四个答案，耽误了好几天（无奈）
前四次我都是糊弄过去的，这回我决定搞清楚到底咋回事。因为去年我妈在老家农商行被柜员拉着买了一份，说是“每年交两万，交五年，以后能领钱”，结果我拿过来一看合同，分红部分写着“不保证”，我妈还以为跟定存一样稳。
那天晚上我翻出两份合同对着看。
一份是我妈的分红型，一份是我自己三年前买的纯保障型重疾。
一个保额三十万，年交差不多七千块，交二十年；我妈那份年交两万，交五年，总保费十万。
表面看都是“保险”，但完全是两个物种。
核心结论
分红型和保障型，压根不是一类东西。
分红型本质是理财，保障型本质是兜底。
你奔着保障去买了分红型，大概率两头不讨好；奔着收益去买纯保障型，那更是南辕北辙。
我妈那份分红型，我让做精算的朋友帮忙看了下。
他直接说，这种产品前五年现金价值低得吓人，我妈交满十万那会，退保能拿回来的也就六万出头。
第七八年才刚回本。
至于分红，合同里写得明明白白，跟保险公司投资挂钩，某年甚至可能为零（这个我真没想到）。
朋友说他们公司去年分红实现率大概八成多，前年稍微好点，但跟当初演示的数字差了一截。
而我那份保障型重疾，年交七千，交二十年总保费十四万，保额三十万。
朋友说这种就是纯消费型逻辑，没出事钱就相当于花掉了，但一旦出事杠杆是实打实的吧。
他给我算了笔账，如果四十岁前出险，赔三十万，杠杆接近四五倍。
当然谁也不想用上。
所以那天挂了电话我干了件事，把我妈那份合同里的现金价值表翻出来，对着年份一行行看。
第五年末现金价值六万二，第十年末差不多九万八，第十五年才刚过十二万。
也就是说前十年这钱基本是被锁死的，急用钱取出来就是亏。
我妈还一直以为跟存定期差不多灵活，这误会可太大了。
具体方法
后来我给自己理了条线，现在再有人推保险，我就问三句。
第一句，这产品保额多少，现金价值第几年超过总保费。
保障型重疾你直接看保额跟保费的比例，分红型你就盯现金价值表，别听演示利率，看合同里的保证部分。
我妈那份保证部分到第八年才刚过十万，前七年都是亏的。
第二句，这笔钱我未来五到十年会不会动。
不会动、纯粹当长期储蓄，分红型可以考虑；但要是可能买房、换车、应急，那放进去就是给自己添堵。
我自己那份保障型就没这问题，因为本来就没打算取出来，要的就是出事时那笔钱。
第三句，分红实现率在哪查。
每年保险公司官网会披露，别光听客户经理说“我们历史业绩好”。
我查了推我那家的近三年数据，还行，掉到七成多，回到八成出头。
波动不小，你得自己能接受这个不确定性再买。
还有个事，我同事老张去年被某安的业务员推了个分红型年金，年交五万交十年。
他当时认为“反正钱放着也是放着”。
结果今年家里装修要用钱，想把那份保单贷款出来，发现最多只能贷现金价值的八成，他第二年现金价值才三万出头，贷了两万四，根本不够用（这个操作他后来跟我吐槽了半天）。
保障型就没这烦恼，因为你本来就没指望它生钱。
再说配置比例。
我家目前是这么分的，纯保障型重疾加百万医疗加定期寿，一年保费加起来差不多占家庭年收入的百分之六七。
剩下的闲钱，一部分放货币基金当备用金，一部分定投指数基金。
分红型我暂时没碰，因为我算了下，按保证部分那点收益，还不如我自己买国债加上指数基金组合来得透明。
当然这是我个人选择，你要图省心、不想自己操作，分红型也不是不能配，但前提是那笔钱你真的十年八年不用。
那天跟我妈打电话解释了半天，她总算明白那份保单不是“存钱”。
最后她说那行吧，反正五年交完了，放着就放着。
我说你别急着退，第七八年回本了再看。
老太太来一句，那你当时咋不拦着我。
我说我当时也不知道啊，这不刚踩完坑才搞明白么。
反正现在客户经理再打电话来，我就一句话，保障型的发我看看，分红型的先放放。她也不怎么找我了，挺好。